Als der alte Müller sich zu alt fürs Müller-Dasein fühlt, vererbt er seine Mühle an seine beiden ältesten Söhnen. Für das Nesthäkchen Peter bleibt da nur mehr der Kater über, der es aber gewaltig in sich haben soll. Tatsächlich beweist das Tier, hat man ihm erst mal Stiefel und Wams genäht eine erstaunliche Intelligenz und großes strategisches Geschick beim Versuch, den armen Müllerssohn mit niemand geringerem als der Tochter des Königs zu verkuppeln. Im Wege stehen den beiden Freunden der intrigante Kanzler und der mächtige Zauberer.